返回互聯網應用:中國中產階級的境外投資新途徑

2015.10.26FT中文網



對多數中國人來說,向境外投資都是可望而不可及的事。不過,對正在崛起的中產階級來說,幾家互聯網應用打算令這件事變為可能。

對于許多始終滿足于把資金留在中國內地的中國人來說,今年夏季的股市大跌及人民幣貶值,已令他們的信心大受打擊。他們的投資選項僅限於低收益的國內存款、動蕩的房地產市場、反復無常的股市,或者將現金藏在床底下。

今年,中國富人帶動的資金外流現象已急劇升溫。美國財政部最近估計,今年頭八個月流出中國的資金估計為5000億美元。

清流資本(Crystal Stream)的彭創(Mike Peng)表示:“如果中國正在增長,人民幣正在升值,將資金留在中國就是有意義的。然而,眾所周知中國經濟正在放緩,貨幣正在貶值。因此,開展對沖操作有著充足的理由。”清流資本是一家風險投資基金,曾獲總部駐北京的高瓴資本(Hillhouse Capital)投資。

彭創表示,就連他也是在幾個月前才知道如何在中國買入外國股票。當時,一位朋友向他介紹了富途證券(Futu Securities),這是一家把香港和美國股票向內地投資者推銷的網絡經紀商。

還有多個新應用或將令向境外投資更加容易。這其中包括了清流資本投資的彌財(Micai),該應用的功能是幫助中國內地人在境外購買股票。三周前該應用推出時,它將自身宣傳為中國首個“自動化理財投資顧問”應用。

該公司首席執行官格雷格•範登貝赫(Greg Van Den Bergh)表示,最低投資額是5000美元,大大低於只接待富豪的銀行和券商的最低投資限額。

範登貝赫表示:“對于富裕的個人來說,離岸(投資)過去一直是種不錯的東西。如今,由於(人民幣)貶值及不確定性,對他們來說它正成為一種必需品。目前,它對高端散戶投資者也同樣成了一種必需品。”

該產業面臨的一個挑戰是嚴格的政府監管。在中國,對資本的控制是一個巨大障礙,而在股市危機發生後,合格境內個人投資者(QDII2)計劃這類備受期待的少數改革措施也已推遲。合格境內個人投資者計劃,是一個旨在減少個人為境外投資而開展人民幣兌換業務障礙的計劃。

不過,其他改革舉措已經取得進展。去年11月,中國政府啟動了滬港通(Shanghai-Hong Kong Stock Connect),允許內地人買入港股。在那之後的今年7月,中國又推出了內地香港基金互認和跨境銷售理財產品的計劃。

隨著包括阿里巴巴(Alibaba)和騰訊(Tencent)在內的企業呈現出國有銀行的特征,人們正用互聯網重塑中國的傳統金融業。

余額寶就是其中一個例子,它是一款阿里巴巴兩年前推出的儲蓄產品。通過向儲戶提供高於銀行存款固定利率的貨幣市場利率,余額寶吸引了大量儲戶。

向境外投資則是另一個與此類似的領域。在這些領域中,反應較快的互聯網企業往往能填補國有銀行來不及填補的空缺。

不過,中國有關外匯的法律法規仍在拖累該產業。彌財和英國《金融時報》采訪的其他應用企業都要求用戶自己購匯,而在中國每個人每年最多只能購匯5萬美元。

上海風險投資公司戈壁合夥人(Gobi Partners)正在尋求對該產業的投資機會,該公司的徐晨表示:“目前仍非常不便。人們仍需自己換匯。”

在彌財依靠合作夥伴投資客戶資金的同時,富途證券和另一家在線經紀商老虎證券(Tiger Brokers)一直在召集投資者,並在網上推銷其服務,以贏得大眾客戶的注意。上個月,老虎證券曾經從智能手機制造商小米(Xiaomi)處獲得1500萬美元投資。

今年7月,老虎證券推出了老虎股票(Tiger Stocks),該應用最低投資額只有3000美元,旨在將中國投資者吸引至紐約證交所(NYSE)和納斯達克(Nasdaq)。該公司表示,當月總成交量為1億美元。

富途證券最近則曾在一輪募資活動中,從以騰訊為首的投資者處籌得6000萬美元。該公司也推出了自己的用於買入港股和美股的應用富途牛牛(Futu Niuniu)。該公司擁有香港的經紀商牌照,並以法國巴黎銀行(BNP Paribas)為托管銀行。

富途證券表示:“希望投資境外的實際上是較年輕的一代。他們認為優質股票主要是類似蘋果(Apple)那樣的境外上市公司。甚至騰訊(Tencent)和阿里巴巴(Alibaba)這類中國公司也在境外上市。”


上一篇:富途證券歡慶三周年,千萬元現金紅包任你搶 下一篇:港股小白入門心經:手把手教你如何開戶

+852 2523 3588

線上諮詢服務

交易日 09:00 - 翌日 05:00

進入流動證券快捷服務

進入流動證券快捷服務

富途證券為香港證監會認可的持牌法團(中央編號:AZT137),提供證券交易服務並受其監管。 ©2019 富途證券國際(香港)有限公司版權所有
© 2019 Futu Securities International (Hong Kong) Limited. All Rights Reserved.